新冠病毒變異毒株奧密克戎(Omicron)攪動(dòng)全球資本市場(chǎng)，海外市場(chǎng)一片風(fēng)聲鶴唳。上周五歐美股市集體重挫，美股三大股指跌幅均超過(guò)2%，為最近一段時(shí)間最大跌幅，與此同時(shí)，國(guó)際市場(chǎng)原油期貨重挫。
本周一上午， A股市場(chǎng)上證指數(shù)低開(kāi)0.99%，報(bào)3528.67點(diǎn)，深證成指低開(kāi)0.96%，創(chuàng)業(yè)板指數(shù)低開(kāi)0.38%，科創(chuàng)50指數(shù)低開(kāi)0.78%。不過(guò)其后各大指數(shù)均快速收窄跌幅，部分指數(shù)甚至早早翻紅。
周一截止收盤(pán)，主要股指幾乎悉數(shù)收復(fù)了失地。對(duì)疫情敏感的品種波動(dòng)相對(duì)較大，醫(yī)藥股大多高開(kāi)，機(jī)場(chǎng)航運(yùn)、景點(diǎn)旅游等個(gè)股大多低開(kāi)。醫(yī)藥股盤(pán)中削減了漲幅，而機(jī)場(chǎng)、旅游等品種全天表現(xiàn)偏弱。
盤(pán)面看，市場(chǎng)對(duì)疫情反復(fù)折騰已有些免疫力，反應(yīng)遠(yuǎn)不如去年疫情初期或德?tīng)査局曜畛醭霈F(xiàn)時(shí)那般敏感。我覺(jué)得這是符合客觀規(guī)律的，新冠疫情持續(xù)時(shí)間實(shí)在太久，時(shí)間因素天然會(huì)抹平人的情緒。對(duì)于周一滬深股市的走勢(shì)，絕大多數(shù)投資者心里是非常、非常擔(dān)心的。大家猜到了會(huì)大幅度的低開(kāi)，也猜到了低開(kāi)之后會(huì)有一個(gè)高走的過(guò)程，更猜到了反彈結(jié)束之后，指數(shù)也許還會(huì)有一個(gè)回落的現(xiàn)實(shí)。但是誰(shuí)也沒(méi)想到，最后的走勢(shì)是如此的強(qiáng)勁。
周一晚間，A股上市公司的消息不少！首先是恒瑞醫(yī)藥(600276,股吧)突然發(fā)布公告稱(chēng)，收到監(jiān)管工作函，就有關(guān)事項(xiàng)明確監(jiān)管要求。除了恒瑞醫(yī)藥之外，曾經(jīng)的10倍大牛股巴安水務(wù)(300262,股吧)也出大事了。11月29日晚間，巴安水務(wù)公告，公司存在違規(guī)對(duì)外提供擔(dān)保，公司股票或被實(shí)施其他風(fēng)險(xiǎn)警示。
另外，針對(duì)近期利好消息披露前股價(jià)異動(dòng)的情形頻現(xiàn)A股資本市場(chǎng)，監(jiān)管層也出手了。11月29日晚間，就鞍重股份(002667,股吧)披露的擬購(gòu)某公司股權(quán)一事，深交所向公司下發(fā)了關(guān)注函，其中就要求公司說(shuō)明是否存在內(nèi)幕信息泄露的情形。除了鞍重股份之外，11月28日，新力金融(600318,股吧)也因股價(jià)提前異動(dòng)而被追問(wèn)是否存在內(nèi)幕消息泄露。29日晚間，新力金融的風(fēng)險(xiǎn)提示公告稱(chēng)，因股價(jià)的異常波動(dòng)或異常交易可能涉嫌內(nèi)幕交易導(dǎo)致重組被暫停、中止或取消的風(fēng)險(xiǎn)。
在新力金融的股吧里，投資者議論紛紜，質(zhì)疑置入比克動(dòng)力75.62%股權(quán)的消息是否提前泄露？另外，5天4板之后，鞍重股份披露的擬購(gòu)資產(chǎn)事項(xiàng)同樣引發(fā)市場(chǎng)熱議。
周二，A股大致走平。截至收盤(pán)，上證綜指微漲0.03%至3563.89點(diǎn)，其余主要股指均微幅上漲。由盤(pán)面看，除數(shù)字貨幣、軟件等少數(shù)板塊走強(qiáng)外，多數(shù)板塊漲跌互現(xiàn)，走勢(shì)相對(duì)平靜。值得一提的是，尾盤(pán)集合競(jìng)價(jià)時(shí)有太多個(gè)股產(chǎn)生異動(dòng)，要么急漲或急跌，要么成交量顯著大于平時(shí)，如中國(guó)人壽之類(lèi)。分析稱(chēng)，歷史上MSCI調(diào)倉(cāng)短期會(huì)導(dǎo)致個(gè)股股價(jià)明顯異動(dòng)，但中期還是要看個(gè)股未來(lái)的業(yè)績(jī)走勢(shì)。
其實(shí)周二市場(chǎng)的看點(diǎn)并不在A股，而在于港股。我們看到恒生指數(shù)出現(xiàn)了一個(gè)很大的跌幅，創(chuàng)下了一年以來(lái)的新低，跟全球市場(chǎng)不斷創(chuàng)新高之后的回調(diào)形成了鮮明的反差。
周三A股又是頑強(qiáng)的一天，3000只個(gè)股紅盤(pán)，超100股漲停，賺錢(qián)效應(yīng)較好。盤(pán)面上，概念題材活躍，煙草、造紙板塊全天大漲，ST板塊個(gè)股再掀漲停潮，板塊內(nèi)超30股漲停。天然氣、油氣、煤炭、氫能等能源板塊集體上漲，元宇宙、環(huán)保、綠電板塊午后拉升，醫(yī)藥、光伏板塊回調(diào)。兩市合計(jì)成交額11464.9億元，為連續(xù)第29個(gè)交易日突破萬(wàn)億規(guī)模，北向資金實(shí)際凈流入30億元。
市場(chǎng)上有兩條消息特受關(guān)注，兩大行業(yè)巨頭公司一家漲價(jià)，一家降價(jià)。一個(gè)是白酒漲價(jià)，一個(gè)是硅片降價(jià)。
多個(gè)消息源顯示，五糧液(000858)或計(jì)劃在年底宣布新的合同政策：第八代五糧液計(jì)劃內(nèi)出廠價(jià)仍為889元/瓶，計(jì)劃外價(jià)格從999元/瓶提升為1089元/瓶。綜合測(cè)算，第八代五糧液的出廠價(jià)將從889元提升至969元，不僅逼近千元大關(guān)，還和53度飛天茅臺(tái)(600519)酒的出廠價(jià)保持一致。
另一個(gè)為光伏巨頭隆基股份(601012,股吧)調(diào)整單晶硅片的官方報(bào)價(jià)，也引起了市場(chǎng)高度關(guān)注。 隆基股份將各尺寸硅片價(jià)格下調(diào) 0.41元/片-0.67元/片，降幅為7.2%-9.8%。 有投資者認(rèn)為是硅片瘋狂擴(kuò)產(chǎn)后，硅片價(jià)格戰(zhàn)正式開(kāi)打前奏。 隨著明年硅料產(chǎn)量的增加，越來(lái)越多的硅片工廠將擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模，隆基股份將面臨更大挑戰(zhàn)。
其實(shí)，白酒領(lǐng)域最早的“一哥”不是貴州茅臺(tái)(600519,股吧)，也不是五糧液，而是山西汾酒(600809,股吧)。后來(lái)，由于山西汾酒戰(zhàn)略定位失誤，從“一哥”寶座跌落，白酒行業(yè)進(jìn)入江湖混戰(zhàn)。隨后，五糧液站出來(lái)“一統(tǒng)江湖”。至于貴州茅臺(tái)為何超越五糧液？引用券商觀點(diǎn)，五糧液之所以被貴州茅臺(tái)超越，核心還是大商制的模式和買(mǎi)斷模式的缺陷。
雖然市場(chǎng)一致看好五糧液漲價(jià)，認(rèn)為將拉開(kāi)白酒行業(yè)整體漲價(jià)的帷幕。但從周三市場(chǎng)表現(xiàn)來(lái)看，差強(qiáng)人意。對(duì)于隆基方面的消息，國(guó)金證券(600109,股吧)表示，隆基硅片官價(jià)下調(diào)，整體上是基本符合預(yù)期的，前兩周硅片實(shí)際成交價(jià)都已經(jīng)明顯下降，官價(jià)已經(jīng)是滯后更新了。
周三晚間由于美國(guó)發(fā)現(xiàn)首例奧密克戎毒株感染病例，拖累美股由大漲到大跌，道指跳水千點(diǎn)，奧密克戎病毒只是誘因，事實(shí)上美股本身有調(diào)整需求，而A股在相對(duì)低位，韌性凸顯，這幾天都不跟隨外圍大跌。
周四A股三大指數(shù)集體低開(kāi)，早盤(pán)市場(chǎng)短暫沖高后回落，中證1000指數(shù)跌超1％。午后兩市延續(xù)橫盤(pán)震蕩，三大股指一度集體翻紅，不過(guò)截止收盤(pán)，三大指數(shù)紛紛收綠。盤(pán)面上，汽車(chē)整車(chē)板塊強(qiáng)勢(shì)，汽配相關(guān)板塊則走向分化，ST板塊個(gè)股再掀漲停潮，板塊內(nèi)超20股漲停。新冠檢測(cè)、教育、白酒等板塊沖高回落，煙草、鋼鐵、地產(chǎn)、稀土板塊午后拉升，元宇宙、工業(yè)母機(jī)、有機(jī)硅、智能電網(wǎng)等板塊單邊下挫。
本周是各行業(yè)巨頭“大事”不斷，那怎么能少的了"寧王"呢？繼震?？萍?、天賜材料(002709,股吧)等上市公司喜提“寧王”大手筆訂單后，飛榮達(dá)(300602,股吧)也在30日晚公告了與寧德時(shí)代(300750,股吧)的合作，預(yù)計(jì)采購(gòu)金額高達(dá)36億元。12月1日開(kāi)盤(pán)后，飛榮達(dá)毫不意外地迎來(lái)“飛黃騰達(dá)”的20cm漲停。
與寧王合作的“小弟”都紛紛表現(xiàn)，當(dāng)“大哥”的也不負(fù)眾望，周四下午，寧德時(shí)代異動(dòng)拉升，盤(pán)中一度沖高至689.20元/股，創(chuàng)歷史新高。市值超1.6萬(wàn)億元，僅次于貴州茅臺(tái)，穩(wěn)居A股第二位。
周五早盤(pán)，滬指窄幅震蕩，創(chuàng)業(yè)板指回落；兩市板塊分化明顯，港口、日用化工、新型電力、白酒、半導(dǎo)體等板塊漲幅居前，普鋼、農(nóng)業(yè)機(jī)械、造紙、保險(xiǎn)等板塊走弱；概念股方面，綠色電力、氮化鎵等概念股走強(qiáng)。
關(guān)于后市展望，東吳證券(601555,股吧)認(rèn)為，市場(chǎng)在概念股的調(diào)整中延續(xù)震蕩，但好在幾個(gè)指數(shù)并未出現(xiàn)破位，目前看還算是良性的。震蕩中資金對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)的厭惡顯得較為明顯，高位品種暫時(shí)還是要注意回避，但其中一些有較明確業(yè)績(jī)預(yù)期的品種，在錯(cuò)殺下也是介入良機(jī)，應(yīng)注意區(qū)別對(duì)待。
東吳證券認(rèn)為，近期熱點(diǎn)品種在獲利盤(pán)壓力下展開(kāi)調(diào)整，低位的周期股受到資金關(guān)注，市場(chǎng)繼續(xù)上演高低切換的戲碼。短期周期股被抄底資金關(guān)注出現(xiàn)反彈，市場(chǎng)給其披上了抽水蓄能建設(shè)等種種外衣，但整體還是略微缺乏較硬的上漲邏輯，短炒可以但不宜太過(guò)追高。而光伏在近期硅片連續(xù)降價(jià)的風(fēng)波下，市場(chǎng)擔(dān)憂(yōu)其年末搶裝的預(yù)期落空而被獲利拋壓所壓制，短期看其跌幅確實(shí)不小，但明年的光伏邏輯仍在，調(diào)整對(duì)于中長(zhǎng)線(xiàn)來(lái)說(shuō)并無(wú)大礙，可留意其中主力龍頭調(diào)整后的低吸機(jī)會(huì)。
山西證券(002500,股吧)指出，回顧今年以來(lái)，A股市場(chǎng)情緒受外盤(pán)影響明顯趨弱，新冠新變異株預(yù)計(jì)對(duì)我國(guó)A股市場(chǎng)的負(fù)面沖擊有限，在國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)下行壓力仍大疊加寬貨幣預(yù)期下，跨年行情依然可期，建議短期內(nèi)重點(diǎn)關(guān)注業(yè)績(jī)修復(fù)確定性較強(qiáng)的醫(yī)藥生物、稀土、大眾消費(fèi)等板塊，同時(shí)逢低布局清潔能源、數(shù)字新基建等高景氣成長(zhǎng)賽道。
